Bán khống là một chiến lược giao dịch mà nhà đầu tư có thể kiếm lợi nhuận từ sự giảm giá của một tài sản. Loại lệnh này có thể được áp dụng trên nhiều loại tài sản và thị trường khác nhau. Cùng Tự học forex tìm hiểu về lệnh bán khống là gì, cơ hội, rủi ro, cách hoạt động. Đồng thời tìm hiểu những lưu ý khi giao dịch bán khống.
Bán khống là gì trong giao dịch tài chính?
Bán khống là một chiến lược giao dịch mà nhà đầu tư có thể kiếm lợi nhuận từ sự giảm giá của một tài sản. Bao gồm cổ phiếu, trái phiếu, tiền tệ, hàng hóa, hay các công cụ phát sinh.
Lệnh bán khống là gì?
Lệnh bán khống là một loại lệnh giao dịch mà nhà đầu tư yêu cầu bán một số lượng nhất định của một tài sản mà họ không sở hữu. Lệnh bán khống thường được thực hiện thông qua một nhà môi giới. Đây là người sẽ tìm kiếm và cho nhà đầu tư mượn tài sản đó từ một nhà đầu tư khác.
Nhà đầu tư phải đặt một khoản tiền ký quỹ để đảm bảo rằng họ có thể mua lại tài sản đó khi đến hạn trả nợ. Nhà đầu tư cũng phải trả một khoản lãi cho người cho mượn tài sản trong suốt thời gian giao dịch.
Mục đích của bán khống là gì?
Mục đích của bán khống là kiếm lợi nhuận từ sự giảm giá của một tài sản. Nhà đầu tư bán khống thường có quan điểm tiêu cực về tài sản đó. Tức là họ tin rằng giá của nó sẽ giảm trong tương lai. Bằng cách bán khống, họ có thể bán tài sản đó với một mức giá cao. Sau đó mua lại với một mức giá thấp, từ đó thu được lợi nhuận từ sự chênh lệch giá.
Bán khống cũng có thể được sử dụng để bảo hiểm rủi ro cho một danh mục đầu tư, bằng cách bán khống những tài sản có mối tương quan âm với những tài sản khác trong danh mục.
Xem thêm: Cách để biến bạn thành Master trong trade là gì?
Đặc điểm của lệnh short selling là gì?
Lệnh short selling có một số đặc điểm sau:
- Lệnh short selling có rủi ro cao, vì nếu giá của tài sản tăng lên. Nhà đầu tư sẽ phải mua lại với một mức giá cao hơn, từ đó gây ra lỗ lớn. Trong trường hợp xấu nhất, nếu giá của tài sản tăng vô hạn. Nhà đầu tư có thể bị force sell.
- Lệnh short selling có thể bị hạn chế bởi các quy định của sàn giao dịch, hay nhà môi giới. Một số quy định có thể yêu cầu nhà đầu tư phải có sự đồng ý của người sở hữu tài sản trước khi mượn. Lệnh chỉ cho phép bán khống khi giá của tài sản đang tăng. Hoặc yêu cầu nhà đầu tư phải đóng giao dịch trong một khoảng thời gian nhất định.
- Lệnh short selling có ảnh hưởng đến giá của tài sản, vì nó tạo ra một áp lực bán lên tài sản đó. Nếu có nhiều nhà đầu tư bán khống cùng một tài sản, giá của tài sản đó có thể giảm mạnh.
Cơ hội và rủi ro khi giao dịch bán khống là gì?
Để giao dịch hiệu quả trên thị trường. Trader cần nắm rõ cơ hội và rủi ro khi giao dịch bán khống là gì. Từ đó đưa ra chiến lược phù hợp.
Cơ hội khi dùng lệnh short là gì?
Lệnh short đem đến một số cơ hội hữu dụng như sau:
- Tận dụng sự giảm giá của tài sản. Nhà đầu tư có thể tận dụng những xu hướng giảm giá của thị trường, hoặc những tài sản có hiệu suất kém, để bán khống và thu lợi nhuận từ sự chênh lệch giá.
- Quản trị rủi ro danh mục tài sản đang đầu tư. Nhà đầu tư có thể sử dụng lệnh short để bù đắp cho những khoản lỗ của những tài sản khác trong danh mục, bằng cách bán khống những tài sản có mối tương quan âm với những tài sản đó.
- Tăng tính linh hoạt và đa dạng hóa cho danh mục đầu tư. Nhà đầu tư có thể sử dụng lệnh short để tham gia vào nhiều loại tài sản và thị trường khác nhau, không chỉ giới hạn ở những tài sản và thị trường đang tăng giá. Nhà đầu tư cũng có thể kết hợp lệnh short và lệnh mua để tạo ra những chiến lược giao dịch phức tạp hơn. Bao gồm lệnh long short, lệnh hedging, hay lệnh arbitrage.
Rủi ro khi đặt lệnh bán khống là gì?
Ngoài cơ hội thì những rủi ro khi đặt lệnh bán khống là gì? Lệnh bán khống cũng tiềm ẩn cho nhà đầu tư một số rủi ro sau:
- Rủi ro không giới hạn. Khác với lệnh mua, khi nhà đầu tư chỉ có thể mất tối đa số tiền mà họ đã bỏ ra để mua tài sản. Lệnh bán khống có thể gây ra lỗ lớn hơn nhiều lần số tiền đầu tư ban đầu, nếu giá của tài sản tăng lên.
- Rủi ro bị ép buộc đóng giao dịch. Nếu giá của tài sản tăng lên quá cao. Nhà môi giới có thể yêu cầu nhà đầu tư phải đóng giao dịch bán khống để giảm thiểu rủi ro cho bên cho mượn tài sản. Điều này có thể khiến nhà đầu tư phải chấp nhận một khoản lỗ lớn. Hoặc phải bỏ thêm tiền để duy trì giao dịch.
- Rủi ro bị hủy bỏ giao dịch. Nếu người sở hữu tài sản yêu cầu nhà môi giới trả lại tài sản đó. Nhà đầu tư bán khống sẽ phải đóng giao dịch ngay lập tức. Dù giá của tài sản có thể không thuận lợi cho họ. Điều này cũng có thể gây ra lỗ cho nhà đầu tư.
Cách hoạt động trên thị trường forex của lệnh bán khống là gì?
Lệnh bán khống trên thị trường forex là một chiến lược giao dịch mà nhà đầu tư có thể kiếm lợi nhuận từ sự giảm giá của một cặp tiền tệ. Để thực hiện lệnh bán khống trên forex, nhà đầu tư phải bán một đơn vị tiền tệ cơ sở và mua một đơn vị tiền tệ trái phiếu. Ví dụ, nếu nhà đầu tư bán khống cặp EUR/USD, họ sẽ bán euro và mua đô la Mỹ.
Cách hoạt động của lệnh bán khống trên forex có thể được minh họa như sau:
- Giả sử nhà đầu tư bán khống cặp EUR/USD với giá 1.2, tức là họ bán 1 euro và mua 1.2 đô la Mỹ.
- Sau một thời gian, giá của cặp EUR/USD giảm xuống 1.1, tức là 1 euro chỉ đổi được 1.1 đô la Mỹ.
- Nhà đầu tư quyết định đóng giao dịch bán khống, tức là họ mua lại 1 euro và bán đi 1.1 đô la Mỹ.
- Nhà đầu tư thu được lợi nhuận từ sự chênh lệch giá, tức là 1.2 – 1.1 = 0.1 đô la Mỹ cho mỗi euro bán khống.
Xem thêm: Hướng dẫn cách đăng ký tài khoản sàn ICMarkets
Những lưu ý cho trader khi giao dịch với lệnh long short
Vậy những lưu ý cho trader khi trade lệnh bán khống là gì? Lệnh long short là một chiến lược giao dịch mà nhà đầu tư mua một tài sản và bán khống một tài sản khác cùng một lúc. Một số lưu ý cho trader khi giao dịch với lệnh short:
- Trader nên chọn những tài sản có mối tương quan thấp hoặc âm với nhau. Qua đó giảm thiểu rủi ro khi cả hai tài sản đều di chuyển theo cùng một hướng.
- Trader nên đặt một mức dừng lỗ (stop loss) cho cả hai vị thế long và short. Nhằm hạn chế lỗ khi thị trường di chuyển ngược lại với dự đoán của họ. Mức dừng lỗ nên được xác định dựa trên phân tích kỹ thuật, phân tích cơ bản.
- Trader nên theo dõi thường xuyên hiệu suất của cả hai vị thế long và short. Mục đích là để điều chỉnh chiến lược giao dịch khi cần thiết.
- Ngoài ra, trader cần nắm rõ và biết cách sử dụng hiệu quả các công cụ, thuật ngữ trong giao dịch. Chẳng hạn như margin là gì, fibonacci là gì, momentum là gì, nonfarm là gì,..
Bài viết trên Tự học forex đã giúp bạn giải đáp về lệnh bán khống là gì. Đây là một chiến lược giao dịch mà nhà đầu tư có thể kiếm lợi nhuận từ sự giảm giá của một tài sản. Bên cạnh đó, trader cần phải cẩn thận khi sử dụng lệnh bán khống. Đồng thời nên kết hợp với những chiến lược khác, để tăng tính linh hoạt và đa dạng hóa cho danh mục đầu tư.
FAQs:
Bán khống có phải là gian lận hay không?
Không, bán khống không phải là gian lận. Đây là một chiến lược giao dịch hợp pháp và phổ biến trên nhiều thị trường tài chính.
Bán khống có rủi ro gì không?
Có, bán khống có rủi ro cao, vì nếu giá của tài sản tăng lên. Nhà đầu tư sẽ phải mua lại với một mức giá cao hơn, từ đó gây ra lỗ lớn.
Bán khống có thể áp dụng trên thị trường forex không?
Có, bán khống có thể áp dụng trên thị trường forex. Đây là một chiến lược giao dịch mà nhà đầu tư có thể kiếm lợi nhuận từ sự giảm giá của một cặp tiền tệ.
